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麥肯錫：物聯(lián)網(wǎng)市場(chǎng)規(guī)模被夸大
身為跨國(guó)管理顧問機(jī)構(gòu)麥肯錫(McKinsey)的分析師，ChristopherThomas總會(huì)跳出框框思考，因此這次在市場(chǎng)對(duì)物聯(lián)網(wǎng)(IoT)的一窩蜂熱潮中，他以該公司亞洲半導(dǎo)體市場(chǎng)研究主管的立場(chǎng)提出對(duì)物聯(lián)網(wǎng)的質(zhì)疑，其實(shí)并不令人驚訝。
“沒有分析師說物聯(lián)網(wǎng)市場(chǎng)不會(huì)很大，但我們?nèi)詫?duì)此抱持保留態(tài)度;”在一場(chǎng)由SEMI于美國(guó)硅谷舉辦的產(chǎn)業(yè)策略高峰會(huì)(IndustryStrategySymposium)上，盡管幾乎所有人都對(duì)新興的物聯(lián)網(wǎng)市場(chǎng)抱持樂觀前景，Thomas的質(zhì)疑是：“如果物聯(lián)網(wǎng)市場(chǎng)規(guī)模沒有那么大，或者是得花費(fèi)比預(yù)期更久的時(shí)間才能起飛呢?”
一個(gè)非�，F(xiàn)實(shí)的挑戰(zhàn)是，物聯(lián)網(wǎng)預(yù)期不會(huì)產(chǎn)生短期收益;Thomas引述了一項(xiàng)近期的調(diào)查結(jié)果，指出在接受調(diào)查的高級(jí)企業(yè)主管中，有八成認(rèn)為物聯(lián)網(wǎng)營(yíng)收在2017年對(duì)公司營(yíng)收的貢獻(xiàn)度不到10%，還有五成企業(yè)高管認(rèn)為該比例不到5%。
另一項(xiàng)調(diào)查則顯示，消費(fèi)性物聯(lián)網(wǎng)產(chǎn)品市場(chǎng)可能很狹隘──Thomas表示，目前可穿戴設(shè)備用戶的平均年收入約18萬4，000美元，而智能家庭裝置的用戶平均年收入則約13萬5，000美元，這都超出全球平均家庭年收入7，000美元太多。
而Thomas也指出，市場(chǎng)上對(duì)于未來連網(wǎng)汽車將內(nèi)建更多芯片的討論，可能遺漏了一個(gè)即將顯現(xiàn)的趨勢(shì)──目前市面上的汽車最多包涵150顆微控制器，但它們大多是沒有效率地散布在不同的子系統(tǒng)中：“隨著工程師重新設(shè)計(jì)汽車架構(gòu)，以實(shí)現(xiàn)自動(dòng)駕駛，那些子系統(tǒng)會(huì)變得更有效率，芯片也將會(huì)更朝整合化設(shè)計(jì)、處理更多的內(nèi)容。”
智能手機(jī)產(chǎn)業(yè)可能衰退?
除了質(zhì)疑產(chǎn)業(yè)界對(duì)物聯(lián)網(wǎng)抱持的普遍期望，Thomas在演說中也對(duì)智能手機(jī)、個(gè)人計(jì)算機(jī)(PC)還有中國(guó)市場(chǎng)的未來提出一些疑問;他認(rèn)為，電子產(chǎn)業(yè)界正仰仗的幾個(gè)趨勢(shì)已經(jīng)有跡象顯示可能會(huì)改變，例如智能手機(jī)以及中國(guó)市場(chǎng)都可能出現(xiàn)衰退，而PC與日本市場(chǎng)則可能復(fù)蘇。
“過去幾年在智能手機(jī)產(chǎn)業(yè)有不少硬件工程師離開，這對(duì)該產(chǎn)業(yè)來說是負(fù)面效應(yīng);”Thomas表示，智能手機(jī)領(lǐng)域正依循PC的經(jīng)濟(jì)模式──所有都是與產(chǎn)品上市時(shí)程有關(guān)，創(chuàng)新力道是由應(yīng)用程序往下推至半導(dǎo)體組件。”
智能手機(jī)的毛利已經(jīng)由30%縮水到10%;Thomas指出：“這意味著沒有錢可留著做研發(fā)，就像PC產(chǎn)業(yè)的創(chuàng)新只在于操作系統(tǒng)以及處理器，不在其他方面;”他曾在英特爾(Intel)任職近十年，其中有三年是負(fù)責(zé)中國(guó)市場(chǎng)業(yè)務(wù)。
智能手機(jī)產(chǎn)業(yè)的景況凸顯了一個(gè)電子產(chǎn)業(yè)的老問題：“也就是我們無法從芯片以外的東西賺到錢;我們?yōu)檫@個(gè)產(chǎn)業(yè)做越來越多軟件工作，卻沒有收到報(bào)償。”Thomas估計(jì)，那些未被認(rèn)可的軟件價(jià)值可能高達(dá)750億美元。
芯片公司內(nèi)的軟件工程師(深藍(lán)色)正在創(chuàng)造價(jià)值，但所賺取的營(yíng)收并不如硬件工程師那么多。
在智能手機(jī)成為利潤(rùn)引擎的同時(shí)，PC的銷售也可能復(fù)蘇──或者是從懸崖墜落;Thomas表示：“PC應(yīng)用仍推動(dòng)最大量的先進(jìn)晶圓制程，因此無論是復(fù)興的創(chuàng)新或是另一次大幅度的墜落，都是非常重要的。”
同樣的，今日許多電子產(chǎn)業(yè)策略依賴中國(guó)成長(zhǎng)中的市場(chǎng)以及產(chǎn)業(yè)，但該國(guó)的年經(jīng)濟(jì)成長(zhǎng)率已經(jīng)趨緩、來到了7%，有可能進(jìn)一步邁向成熟減速至2%左右;Thomas表示：“各種大幅成長(zhǎng)力道都已經(jīng)結(jié)束，當(dāng)所有賭注都?jí)涸谏厦妫袊?guó)市場(chǎng)成長(zhǎng)趨緩時(shí)會(huì)發(fā)生什么事?那會(huì)發(fā)生在2年或5年還是10年后?”
Thomas列舉了一連串市況變化的案例，從日本到華爾街，并請(qǐng)臺(tái)下的電子產(chǎn)業(yè)主管考慮可能產(chǎn)生的沖擊：“有時(shí)候就在2~3年內(nèi)，產(chǎn)業(yè)就會(huì)有非常不同、或是很糟的某件事情發(fā)生，而我們?nèi)绾我驊?yīng)是關(guān)鍵所在。”
“中國(guó)政府要在半導(dǎo)體產(chǎn)業(yè)領(lǐng)域取得成功的雄心是非常實(shí)際的，”本身就住在北京的Thomas表示：“大約有1，200億美元的價(jià)值是他們想轉(zhuǎn)移到中國(guó)供應(yīng)鏈的。”他警告指出中國(guó)可能會(huì)利用價(jià)格戰(zhàn)來達(dá)成目的。
除了中國(guó)，Thomas表示日本有可能會(huì)是另一個(gè)讓人驚訝的亞洲市場(chǎng)──如果日元價(jià)格上揚(yáng)、以及投資報(bào)酬率的窘境緩解，就有機(jī)會(huì)復(fù)蘇：“他們?cè)趲缀跛?電子產(chǎn)業(yè))領(lǐng)域都流失市占率，但他們所擁有的能力是無與倫比的。”
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